Европе нужен «законопроект Гласса-Стиголла»:
Запретить спекулятивные валютные операции!

Хельга Цепп-Ларуш

27 февраля 2010 г.

Ведущие представители англо-американского финансового мира начали спекулятивные игры против евро. Сговорам и валютным спекуляциям необходимо воспрепятствовать, поставив на их пути законы, схожие с законом Гласса-Стиголла, и угрозы неизбежного наказания.

Представьте себе: директор банка приглашает банду грабителей и передает им ключи и защитный код филиалов банка. Затем они грабят эти филиалы. А директор банка, требуя от пострадавших клиентов не только признания финансовых потерь и возмещения банку нанесённого морального ущерба, но и оплаты расходов грабителей, и в то же время даёт дальнейшие указания разбойникам по поводу того, как им наживаться на неплатёжеспособных клиентах, а после предполагаемой кончины пользоваться их страховыми накоплениями.

Господа, пригласившие в 2004 году хеджевые фонды в Германию, – это те же самые лица, которые теперь безучастно смотрят на то, как эти фонды спекулируют не только против Греции, но и на коллапсе евро, те же самые лица, которые требуют от налогоплательщиков возмещения ущерба, а от населения затянуть потуже пояса. Они поразительно похожи на этого директора банка. Германия воистину в руках разбойников!

Чтобы предотвратить хаотичное падение евро и удалить катастрофические последствия для реальной экономики и уровня жизни населения, европейские правительства должны ввести законодательный «стандарт Гласса-Стиголла», то есть выстроить между коммерческими и инвестиционными банками «глухой брандмауэр». Вклады и кредиты коммерческих банков должны быть ограждены от спекуляций финансовых холдингов, хедж-фондов, компаний прямых инвестиций и т. п. И тогда, когда финансовые институты, действующие в высокорискованных сферах, «прогорают», они сами должны нести ответственность за последствия. Нельзя больше требовать от налогоплательщиков расплачиваться по долговым обязательствам профессиональных игроков.

И если невозможно установить в короткий срок режим фиксированных обменных курсов, то валютные спекуляции необходимо преследовать по закону. Не укладывается в голове, что топ-менеджеры крупнейших хедж-фондов во время приятного званого ужина на Манхэттене принимают решение совместно спекулировать на падении евро до паритета с долларом и таким образом подорвать на четверть или треть экономическое благосостояние населения, имеющего несчастье проживать в еврозоне.

Необходимо срочно призвать Федеральное правительство, основная обязанность которого по присяге предотвращать нанесение ущерба немецкому народу, ввести «стандарт Гласса-Стиголла» и запретить валютные спекуляции! Если Федеральный канцлер Ангела Меркель, очевидно только что заметив, что евро находится в сложной ситуации, говорит о бюджетной проблеме, то её действительно «надо решать в корне».

По сообщению The Wall Street Journal, главы некоторых крупнейших хеджевых фондов мира встретились 8 февраля на так называемом «ужине идей» в частном особняке на Манхеттене и договорились о спекулятивной атаке на евро. Газета цитирует бывшего руководителя Salomon Brothers и нынешнего главу GlobeOp Financial Services SA Ганса Хюфшмида, заявившего о том, что в свете среднесрочной перспективы падения курса евро до паритета с долларом появляется возможность сделать «большие деньги».

В качестве пригласившей на «ужин идей» стороны выступили исследовательская и брокерская компания Monness, Crespi и Hardt & Co. Среди присутствовавших замечены основатель хедж-фонда Greenlight Capital Дэвид Эйнхорн и руководитель SAC Capital Advisors Аарон Коуэн, полагающий, что любой исход греческого кризиса будет иметь негативные последствия для евро, а также представители Soros Fund Management и Brigade Capital.

Согласно Financial Times Deutschland, эта встреча совпала по времени со взлётом чистых коротких позиций по евро на срочных рынках. На этой же неделе количество фьючерсных контрактов возросло до 60.000, трейдеры на Чикагской товарной бирже (Chicago Mercantile Exchange – CME) делали по ним ставки на падение курса евро, т. е. увеличился объём ставок против евро, и, по информации отдела валютной стратегии Morgan Stanley, достиг рекордного уровня с момента введения евро. А спустя три дня после этого ужина курс евро опустился ниже $1,36 – ещё в декабре он был на уровне $1,51.

В январе по всему миру трансакции достигли 820.000 контрактов в день при номинальном объеме в 108 миллиардов долларов – повышение в сравнении с прошлым годом на 78%. При этом заметно усиление тенденции среди участников рынка делать ставки на понижение курса евро.

Одновременно хеджевые фонды обострили греческий долговой кризис, для чего они использовали рынок кредитных дефолтных свопов (CDS) для госбумаг Греции, чтобы атаковать страну, – это обстоятельство, по сообщениям местной прессы, расследует греческая служба госбезопасности EYP. Между тем многие фонды, получив выгоду, сразу же ушли с рынка греческих CDS и в настоящий момент обратили взоры на другие страны – прежде всего на Испанию.

Население Греции должно теперь расхлёбывать эту кашу, если оно вообще может ещё позволить себе кашу. ЕС, Европейский Центральный Банк (EZB) и немецкое правительство (и, как ни удивительно, сам господин “True Sale International” Асмуссен, при участии которого в 2003 году красно-зелёное правительство, запустив проект True Sale International, впервые реально дало старт развитию в Германии операций секьюритизации, то есть деятельности хедж-фондов и всего прочего; см. историю о разбойниках в начале статьи) требуют, чтобы греческое правительство реализовало пакет драконовских мер с целью экономии финансов. Предусмотрены огромные сокращения расходов на здравоохранение, сокращение пенсий, зарплат работникам госсектора на 300 евро, повышение налога на добавленную стоимость, а также потребительского налога на бензин, повышение цен на электроэнергию, воду, газ и проезд в транспорте. Будут сокращены 40.000 рабочих мест в государственном секторе, заявлено о планируемых многочисленных увольнениях среди временных работников и об огромных сокращениях в социальной сфере, а расходы на содержание больниц должны быть уменьшены на 30%. Одновременно крупнейшие немецкие банки отказывают в кредитовании. И поэтому нет ничего удивительного в том, что растёт негодование греческого населения в отношении ЕС и Германии, и раздаются призывы к бойкоту немецких товаров.

При этом явно преувеличенное внимание СМИ к Греции – сознательная дезориентация, смысл которой в том, чтобы отвлечь внимание от факта, что государственная задолженность Греции довольно незначительна, а гораздо большей проблемой является банкротство Великобритании и связанная с этим задолженность Испании. Бывший партнёр Джорджа Сороса Джим Роджерс в леволиберальной британской газете The Guardian назвал фунт стерлинга «безнадежным случаем», самой слабой валютой, сильно обесценившейся ко всем другим валютам, за исключением доллара Зимбабве. Британская газета The Daily Telegraph несколько недель тому назад указала на то, что Великобритания находится в еще худшем положении, чем Греция.

Однако тот, кто думает, что некоторый подъём доллара по отношению к евро и фунту свидетельствует о силе этой валюты, очень ошибается. Решение председателя ФРС Бернанке оставить проценты почти на нуле, конечно, мотивировано безнадежным состоянием американской экономики. Кроме Вермонта, все остальные 49 штатов США – абсолютные банкроты. Безработица находится не на уровне официально заявленных 10%, а составляет в реальности примерно 30%! Принудительные продажи недвижимости с торгов уже достигли многомиллионного уровня. Растут палаточные городки. Растёт недовольство населения Президентом, не сдержавшим ни одного обещания, и Конгрессом, так как люди чувствуют себя обманутыми.

Нулевые проценты привели к долларовому кэрри-трейду, при котором спекулянты берут под процент, близкий к нулю, кредиты в США, чтобы затем инвестировать на других рынках в приносящие большие проценты вложения, например, в акции и облигации развивающихся рынков или в сырьё. Несмотря на то, что кэрри-трейд осуществляется за счёт населения соответствующих стран, при относительном подъёме доллара на 8% в начале года инвесторы стали опять ликвидировать свои позиции в этих облигациях и сырье, что угрожает вызвать спираль падения на рынках долгосрочных капиталов.

По мнению исполнительного вице-президента Народного банка Китая Чжу Миня, высказанному в Давосе, долларовый кэрри-трейд представляет в 2010 году самую большую опасность. Сочетание кратких позиций по евро с закрытием долларовых позиций очень быстро может создать панику, сказал он.

Политика близких к нулевым процентных ставок Бернанке, равно как и прожекты спасения государств еврозоны от банкротства с помощью евробондов или похожих инструментов, подстегнут инфляцию до гиперинфляции – как в 1923 году, только на этот раз во всём мире. И, конечно, инфляция – это ещё одна и на этот раз последняя попытка переложить проблему на плечи населения, чьи сбережения, пенсии, все накопления, сделанные в течение жизни, в конечном счете, будут украдены. И можно быть уверенным в том, что сами мега-спекулянты давным-давно перевели свои денежки в материальные ценности.

Сегодня уже невозможно, как это было ещё до недавнего времени, когда противники введения евро подвергались опасности быть сожжёнными на костре свободной рыночной экономики, больше сдерживать дискуссию о том, что весь проект евро провалился. Как это ни удивительно, именно Frankfurter Allgemeine Zeitung рассказала 21 февраля в своём воскресном приложении под заголовком «Евро – в мусорницу?» о дискуссии pro и contra, развернувшейся даже в самой редакции Frankfurter Allgemeine. «Сегодня и Греции жилось бы лучше без евро», – констатирует газета. И далее: «Сегодня оказалось, что введение евро было страшной ошибкой, и то, о чём говорили критики, которым никто не верил, можно увидеть теперь в реальности: валютный союз без (экономико-) политической интеграции – настоящее зло. Главный пункт: с введением евро исчезла возможность «смягчить» экономико-политические трудности гибкими обменными курсами».

Между тем налицо тенденция движения шайки разбойников в направлении создания Европейского правительства по экономическим вопросам (Почему вдруг министры финансов или главы правительств должны оказаться мудрее все вместе, чем по отдельности?) или в сторону того, чтобы поручить роль мирового правительства МВФ для принятия действительно жестких экономических мер. Неужели эти дилетанты всё-таки совсем ничему не научились на ошибках рейхсканцлера Веймарской республики Генриха Брюнинга?

Единственно рациональная альтернатива состоит в том, чтобы немедленно ввести стандарт Гласса-Стиголла в Европе, при участии как можно большего числа стран-партнёров во всем мире. Следующим шагом должно быть предоставление государственных кредитов для промышленности и сельского хозяйства, а также организация или поддержка в активном состоянии существующего производства реальных товаров. Игровые долги – это проблема тех, кто их наделал, а не наша, налогоплательщиков. Жизнеспособные бюджеты – это такие бюджеты, при которых предотвращаются любые попытки организованной преступности (см. о встрече на Манхэттене) отобрать у пенсионеров их последние гроши.

То, что госпожа Меркель, наконец-то, проявляет заботу о евро, обнадёживает. Но тогда она должна расстаться с господином Асмуссеном, сделать возможными публичные дебаты о мотивах потепленческого жульничества, а также позволить экспертам объяснить, как Германия может быть ведущим индустриально-промышленным государством на солнечной и ветряной энергии. Физик она, в конце концов, или нет?

Перевод с немецкого Елены Кечик. Заявление было опубликовано на сайте Движения за гражданские права – «Солидарность». Английский перевод вышел в журнале EIR от 12 марта 2010 года.

К началу страницы